Gairebé 1,3 milions d'habitatges valencians no tenen assegurança de la llar

La crisi dispara un 10% el nombre d'immobles que no compten amb cobertures per sinistres.

Quatre de cada deu habitatges de la Comunitat Valenciana estan desprotegides en cas de patir un sinistre perquè no compten amb la cobertura d'una assegurança de la llar. Es tracta de més d'1,29 milions de cases i pisos, un 10,82% més que a l'inici de la crisi, segons un estudi publicat ahir pel portal comparador d'assegurances Kelisto.es a partir de l'encreuament de dades del Ministeri de foment i el servei d'estadístiques del sector de les assegurances a Espanya, ICEA.

L'informe explica que a Espanya hi ha més de 8,5 milions d'habitatges sense assegurar a les quals caldria sumar altres 10 milions d'immobles infra assegurats. «En els últims anys les famílies han hagut de retallar les seves despeses a causa de la reducció dels seus ingressos, i un dels productes afectats per aquestes retallades ha estat l'assegurança de la llar. Com que no és una assegurança obligatòria, molts usuaris han reduït els seus límits i cobertures i, fins i tot, han prescindit de contractar- », explica Celia Durán, responsable de continguts de Kelisto.es.

Duran afirma que en cas de sinistre el cost per a les famílies serà molt superior, ja que la prima mitjana de l'assegurança de la llar és de 206 euros, mentre que una reparació senzilla, com una gotera, és de 300 euros de despesa.

L'allau  d'habitatges sense assegurança es va produir entre 2007 i 2010, quan van arribar als nou milions a Espanya. Posteriorment la xifra es va estabilitzar, encara que es troba lluny de tornar a nivells anteriors a la crisi. Percentualment, el 2013 el 33,5 % dels habitatges no comptava amb una pòlissa de llar. Espanya compta ara amb 16,9 milions de contractes d'assegurança.

«El 2013 hi havia un milió menys de pòlisses de la llar que el 2007, però, però, les companyies van facturar 622 milions d'euros més a causa, entre altres factors, a una pujada de més del 18% en el preu de l'assegurança », afirma Celia Durán.

Des de 2007, les companyies asseguradores han compensat la caiguda de pòlisses apujant preus.

L'assegurança de la llar no és obligatori per llei, encara que els bancs ho exigeixen quan concedeixen hipoteques.

Al contrari del que ha passat en altres branques del sector, com en les assegurances de l'automòbil, l'assegurança de la llar ha continuat incrementat els seus preus durant la crisi. «Això tot i que el cost mitjà del sinistre ha baixat un 12% des de 2007. Per això és fonamental comparar, ja que és possible estalviar més de 130 euros a l'any en l'assegurança de la llar », assenyala la responsable de continguts del portal d'Internet. Kelisto es finança a partir dels anuncis de les mateixes companyies asseguradores.

En termes absoluts, la Comunitat Valenciana és la que té més habitatges sense assegurar 1,29 milions, per darrere d'Andalusia, que té 1,8 milions de llars sense cobertura de sinistres. L'assegurança de la llar no és obligatori per llei (encara que els bancs els exigeixen en cas d'hipoteca) i les cobertures s'estenen des de la bàsica d'incendi i responsabilitat civil fins al tot risc contra danys, robatoris o trencaments i desperfectes.

En percentatge , Canàries lidera la classificació amb un 55,7% d'habitatges sense assegurança. Madrid és la que major percentatge d'immobles té coberts.

Informació: Levante

El BCE podrà iniciar la liquidació d'un banc sense el consentiment del seu país

El mecanisme de resolució ha de decidir també sobre ajudes a petites entitats.

El Banc Central Europeu (BCE) pot iniciar el procés de liquidació d'un banc sense el consentiment del Govern on residència seva seu i, fins i tot, amb l'opinió contrària del mecanisme únic de resolució bancària (MUR). En el disseny del sistema de liquidació es preveu que treballi braç a braç amb l'organisme dirigit per Mario Draghi, que és el que disposarà de la informació del dia a dia de l'entitat " per tenir el doble de revisió" de la seva situació i " evitar conflictes d'interès " derivats de la tasca supervisora ​​, van indicar ahir fonts del Ministeri d'Economia. Però si hi ha discrepància, qualsevol pot donar-li al botó i en poc més de dos dies el BCE o la Junta única de resolució elaboraran i elevaran la seva proposta de salvament o tancament del banc insolvent a la Comissió Europea, que ha d'evacuar la consulta dins el termini.

La pressió d'alguns països, especialment Alemanya, per reservar-se un dret de veto ha estat fulminat, fins i tot al si del sistema de liquidació. El seu comitè executiu l'integren quatre vocals independents, un director general, un representant del país on del banc afectat i d'aquells altres on radiqui filials. Es reserva butaca al BCE i la Comissió Europea en qualitat d'observadors. La regla és prendre postures per consens, però, en la seva absència, la batuta quedaria en mans exclusivament dels independents.

El mecanisme afecta les quantitats que supervisarà el BCE: 130 bancs europeus amb més de 30.000 milions en actius, que en el cas espanyol són la pràctica totalitat, llevat de les rurals i alguna altra entitat minúscula. No obstant això, també tindrà l'última paraula quan una entitat petita necessiti ajuda sobre el rescat que proposi el supervisor nacional que la vigila.

El sistema comptarà amb una guardiola de 55.000 milions, aportats pels bancs, per finançar les liquidacions. La seva posada en marxa arrenca el 2016 amb ingressos progressius: el primer exercici comptarà amb el 40 % dels recursos, al qual s'afegirà un altre 20% el segon i un 10% anual en els següents fins a 2023. Mentre es completa, funcionarà al costat dels fons nacionals.

Si es declaren problemes aquest any o el 2015, s'aplicaria el mateix sistema actual, que obliga a utilitzar recursos nacionals o, en última instància, sol·licitar a Europa, com va fer Espanya fa dos anys.

En el període transitori mentre es completa la guardiola comuna, el primer trencament en cas de rescats el finançaran els fons nacionals i si el forat excedeix la seva capacitat d'assistència, el país podrà recórrer al receptori europeu. En cas d'esgotar aquest esglaó, el Govern fixarà derrames als seus bancs o sol·licitarà suport a altres països, amb compromís de devolució amb noves aportacions futures de les entitats financeres.

Utilitzar el fons és l'última instància. Abans hauran de contribuir al rescat dels accionistes i creditors, amb lleves en les seves inversions, a l'estil de les practicades a Espanya amb els canvis de preferents, i, fins i tot els dipòsits no garantits, superiors a 100.000 euros.

El risc de les entitats encareix la seva contribució al fons europeu.
A la banca espanyola li toca sufragar entre el 10 i 15 per cent del fons de liquidació - de 5500-8250 milions - i nodrir alhora al Fons de Garantia per assegurar els estalvis dels clients. Segons el Ministeri d'Economia, l'esforç per a la indústria serà similar a l'actual tot i que es repartirà a partir de 2016 entre ambdós instruments.
Però canvien les regles i alguns poden acabar pagant més o menys. Avui han d'aportar el 3 per mil dels seus dipòsits. La fórmula futura es calcularà amb els dipòsits, els passius i el risc de l'entitat.

Informació: El Economista

Els savis proposen eliminar els topalls de cotització a la Seguretat Social

• L'informe fomenta la previsió privada, però qüestiona la deduïbilitat fiscal
• Els experts adverteixen: la reforma de Lagares minvaria el sistema de pensions
• "No es poden mantenir pensions de 6.000 euros i altres de 400 euros "

El tractament fiscal que l'Informe Lagares proposa per a les pensions públiques i privades no només és contradictori sinó que a més, i segons l'opinió dels economistes consultats per aquest diari, pot minvar encara més la sostenibilitat de l'actual sistema.

Fiscalblog: El perfectament prescindible informe de la Comissió d'Experts.

En el seu document, els savis aposten per eliminar les bases màximes de cotització per mantenir la proporcionalitat entre la contribució al sistema i la futura prestació. Això, si es fa mantenint el límit sobre la pensió màxima a l'hora de cobrar aquesta prestació, podria resultar confiscatori. I si s'eliminés aquest límit, com semblen suggerir els autors de l'informe, la despesa de l'actual sistema es dispararia i finançar es convertiria en missió impossible.

Fonts del món acadèmic assenyalen elEconomista que l'informe no deixa d'estar elaborat per fiscalistes o hisendistes que no coneixen molt bé la matèria de la Seguretat Social. "Seria com si el cos humà haguessin d'estudiar mecànics", apunten.

Un bon exemple d'això és el fet que el grup de savis critiqui els límits màxims de cotització per entorpir el sistema, i no entenguin que la seva raó de ser és que també hi ha límits màxims de pensió.

Solidaritat i redistribució
Acabar amb ells, assenyalen, "no contribueix" a l'essència de la Seguretat Social, que no deixa de ser la redistribució de la renda i la solidaritat intergeneracional, perquè "no es poden mantenir pensions de 6.000 euros al costat d'altres de 400 euros. Això no és Seguretat Social ", sentencien.
Per la seva banda, Rocío Gallego, professora titular de la Universitat Rei Juan Carlos (URJC) assenyala que sembla incongruent que, d'una banda, es parli de fomentar la previsió privada a llarg termini i per l'altre, l'informe, tal com s'assenyala en la part de l'IRPF, posi en dubte la deduïbilitat de tots aquests instruments, en aquest cas deixarien de tenir sentit.

Un altre aspecte que resulta poc coherent, hauria de veure, segons ell, amb el tema de la contributivitat, atès que els experts es decanten per eliminar els límits a les bases màximes de cotització i per informar els pocs assalariats als quals afectaria aquesta mesura perquè poguessin fer-se un pla de pensions privat (plans que, segons el grup d'experts capitanejat per Lagares, no poden promoure ara fiscalment per la situació complicada que travessen els comptes públics i el procés de reducció del dèficit en què es troba immers l'estat).

Així, entén que el model proposat acaba amb la contributivitat "per dalt", i posa l'accent, a més, que la intenció dels savis d'ampliar el càlcul de les pensions tenint en compte tota la vida laboral perjudica els col·lectius que queden expulsats del mercat en el tram final de la seva vida laboral.

Fonts de finançament
Els economistes expliquen, a més, que en tots els països i èpoques, la Seguretat Social ha estat finançada per tres fonts, és a dir, les aportacions realitzades per les empreses, aquelles que provenen dels treballadors i les que fa el mateix Estat a través dels impostos. A Espanya, a diferència del que succeeix en altres països del nostre entorn, com Dinamarca, la font més gran de finançament del Sistema són les empreses i els treballadors.

Consideren que el fet que la Seguretat Social es financi a través d'impostos no és un problema, si bé recalquen: "Una cosa és que una part del teu IRPF vagi destinat a la Seguretat Social i una altra, que pagueu un impost sobre la nòmina ", com semblen indicar els savis en el seu document de propostes.

Per definició, un impost no està afectat una destinació (un contribuent no sap si va destinat a beques, a ambaixades o qualsevol altra partida), perquè en cas contrari estaríem parlant d'una taxa. Com, aparentment no hi hauria diferència entre un i altre - cotització i impost -, les fonts consultades no entenen quin motiu poden tenir els experts per al·legar que un impost sobre la nòmina sigui millor per al funcionament del Sistema que una cotització.

 

Millorar el seu funcionament
Pel que fa al Govern, el secretari d'Estat d'Economia, Fernando Jiménez Latorre, va avançar ahir que l'Executiu està treballant en la manera d'incentivar els plans i fons privats de pensions, i ha considerat preferible avançar millorant el seu funcionament a través de canvis fiscals aprofitant la propera reforma tributària.
Jiménez Latorre ha assenyalat que " hi ha certa predisposició a esperar molt dels aspectes fiscals", en relació als sistemes de previsió privats, però no obstant això va recordar que "hi ha molts més incentius " sobre els quals es poden prendre decisions.

En aquest sentit, ha remarcat que, en la mesura que "els marges d'intermediació són alts, els costos de gestió baixos i les comissions altes", hi ha recorregut en aquest àmbit per impulsar aquests productes. En contra d'això, el secretari d'Estat va afegir que en aquest cas es tracta de " estalvi captiu " i que l'atractiu més gran fiscal "no ha acabat en un trasllat de rendibilitat en l'estalviador ".
Aquesta mateixa tarda, el president del comitè, Manuel Lagares, compareixerà davant la Comissió d'Hisenda del Congrés per explicar als diputats les principals recomanacions contingudes en el seu informe, una vegada que aquest va ser lliurat al Govern la passada setmana. El Ministeri d'Hisenda pretén tenir a punt la seva nova reforma al llarg de la primavera, perquè pugui entrar a la cambra baixa el pròxim mes de juny.

Informació: El Economista

Fi a l'incentiu en habitatge a favor de la jubilació

Lagares advoca per estendre la fiscalitat de pensions a altres productes.

La comissió Lagares també posa de cap per avall l'univers de beneficis fiscals a l'estalvi, que en la seva opinió han de concentrar en la inversió a llarg termini enfocada a la jubilació i a la dependència. Amb aquest esperit, advoca en primer lloc per la desaparició total de la deducció per habitatge habitual, que sobreviu encara en la declaració de la renda dels que van comprar casa abans de gener de 2013 i de la qual es beneficien encara al voltant de 5 milions de contribuents.

El govern ja ha avançat que no preveu la desaparició d'aquesta deducció estrella amb caràcter retroactiu. Però la comissió insisteix que " aquesta situació transitòria hauria de desaparèixer en el futur". I dóna dos arguments per a això. D'una banda considera que és "una causa important per no reduir l'endeutament amb més rapidesa, tot i disposar de fons suficients per a això". I com a segon motiu, defensa que " pot prolongar en diverses dècades la vigència dins de l'IRPF d'una institució ja eliminada".

Planteja, això si, l'extermini d'aquesta deducció en un termini "raonable", que xifra entre 5 i 10 anys, i sense renunciar als drets adquirits, va explicar Lagares en roda de premsa. Així, el contribuent podria aplicar durant aquest termini tot el benefici fiscal pel pagament pendent de la hipoteca. És a dir, si el saldo és de 50.000 euros, podria periodificar en aquest temps tota la deducció, de manera que no perdés el seu benefici fiscal.

Proposa eliminar la deducció retroactiva per habitatge, amb fins a 10 anys per esgotar els seus avantatges.

El benefici fiscal a pensions hauria de ser menor en les aportacions i sense distinció d'edat. I demana un gravamen de l'estalvi a un tipus únic del 20%.

Paral·lelament a la desaparició de la deducció per habitatge habitual, la comissió proposa afavorir fiscalment l'estalvi encaminat a la jubilació.

Encara que també amb importants canvis respecte al model actual i estenent el benefici fiscal més enllà de la figura dels plans de pensions privats. Per començar, es fa ressò de les crítiques llançades per la Comissió Europea a l'actual sistema, per la qual el benefici fiscal en la planificació de l'estalvi per a la jubilació es concentra en els plans de pensions, que permeten reduir directament per les aportacions a la base imposable del contribuent. "Aquesta protecció fiscal de l'estalvi amb fins de protecció social discrimina en contra d'altres alternatives de col·locació d'aquest estalvi", assenyala el document. I apunta a més que " el contribuent és qui millor coneix on de col·locar aquests estalvis d'acord amb les seves pròpies referències ". En aquest sentit, la comissió proposa ampliar el règim fiscal de plans de pensions "a les aportacions a comptes bancaris especials que compleixin els mateixos requisits d'indisponibilitat i assignació que els plans i fons de pensions". Però abans d'això, advoca també per un canvi en el sistema actual d'aportacions.

L'informe proposa una revisió del límit de les degradacions per aportacions a plans de pensions, fixat actualment en 10.000 euros, amb caràcter general. El document entén que aquestes deduccions són "molt generoses", enfront de les que hi ha als EUA o Alemanya. Els experts recorden que als EUA el límit a la desgravació fiscal per aquest tipus d'estalvi és de 5.500 dòlars anuals (3.950 euros), en Alemanya, de 2.100 euros, i a Itàlia, de 5.200 euros. La comissió Lagares també considera inapropiat que hi hagi un diferent límit de degradació per als majors de 50 anys, que s'amplia a 12.500 euros anuals. Aquesta diferenciació "va poder estar justificada en els primers anys de vigència d'aquesta norma, a la vista del curt nombre d'anys que quedava als més grans de 50 per acumular unes quantitats apreciables en els seus plans". Però superada aquesta etapa inicial, tal distinció amb els partícips de més edat pot desanimar els joves i persuadir per començar a estalviar més tard.

La comissió també proposa canvis per a la tributació als guanys patrimonials i rendiments mobiliaris, pels quals es pagaria un gravamen únic i sense distinció per antiguitat. Ara, els guanys obtinguts en menys d'un any tributen al tipus marginal. I aquest tipus únic seria inferior al mínim ara vigent del 21% i en línia amb el mínim que proposa Lagares del 20 %. També advoca per suprimir l'exempció en els primers 1.500 euros cobrats en dividends.

Informació: Cinco Días

Els experts rebutgen actualitzar trams i tarifes de l'IRPF a la inflació

• El fet de no deflactar l'impost des de 2008 ha encarit la factura fiscal
• Els experts entenen que aquesta mesura no tindria sentit en el context actual

La inflació és l'impost més injust". Aquesta frase recurrent ha estat pronunciada, entre d'altres, pel ministre d'Hisenda, Cristóbal Montoro. Els acadèmics denominen progressivitat en fred a l'efecte de l'evolució de preus sobre l'impost sobre la renda. Si l'IRPF no s'actualitza l'IPC, es produeix una pujada fiscal silenciosa i imperceptible, encara pujada al cap i a la fi. No obstant això, cap de les 125 propostes de l'informe de més de 440 pàgines que hi ha dels experts es fa esment a establir un mecanisme automàtic per actualitzar els mínims personals, les reduccions i les tarifes de l'IRPF.

El tema per a la butxaca dels contribuents no és menor. L'última vegada que es va actualitzar l'impost va ser el 2008, un fet que encareix en més de 200 euros la quota a pagar d'un assalariat que guanya 30.000 euros. A més, en termes relatius, no deflactar la tarifa té un major cost per a les rendes baixes perquè són les que més es beneficien dels mínims exempts o de les reduccions per rendiments del treball. A major renda, menor és l'efecte negatiu de no deflactar la tarifa en termes relatius.

Per exemple, el mínim personal, és a dir, la part de renda que queda lliure de tributació per considerar-se que cobreixen les necessitats bàsiques dels contribuents es manté en 5.151 euros des de 2008, obviant que avui un euro val menys que fa set anys. Entre 2008 i 2014, la inflació acumulada ha estat de l'entorn del 10%. No obstant això, les tarifes, mínims i reduccions de l'impost s'han mantingut inalterables, el que equival a un increment tributari.

Estabilitat de preus
L'informe dels experts rebutja que l'impost s'actualitzi als preus perquè entenen que resultaria contraproduent en un context en què l'Executiu persegueix la desindexacions de l'economia espanyola, és a dir, que tant salaris com preus i taxes no es vinculin a la inflació.

D'altra banda, sostenen que actualment el risc d'inflació és nul i la variació de l'IPC es va quedar al 0% al febrer. Avui, la inflació no és un problema i és probable que no ho sigui durant els anys vinents.

Quan en 2008 es va actualitzar per última vegada la tarifa, els mínims personals i la reducció per rendiments del treball -actualment fixats en 2.652 euros per a bases imposables superiors a 12.000 euros-, el llavors Govern de José Luis Rodríguez Zapatero va estimar un estalvi de 1.000 milions d'euros. Informes del Sindicat de Tècnics d'Hisenda (Gestha) apunten que el cost anual de no actualitzar l'IRPF supera els 2.400 milions. Així, el rebuig a corregir l'impost en funció dels preus des de 2008 ha suposat un increment fiscal més gran que la pujada de l'IRPF que va aprovar el Govern de Mariano Rajoy el 2012 i que va suposar elevar la recaptació en uns 4.000 milions d'euros.

En qualsevol cas, els experts sí que recomanen elevar els mínims exempts, el que permetria mitigar l'efecte de no deflactar la tarifa de l'impost des de 2008. " S'hauria d'actualitzar la quantia del mínim d'exempció per cònjuge i fills, aplicant una quantia addicional i més elevada pels fills menors de tres anys quan tots dos cònjuges desenvolupin la seva activitat laboral fora del domicili familiar", indica l'informe dels experts presentat el passat divendres.

Actualment, el llindar exempt dels contribuents de l' IRPF s'eleva a 1.836 euros pel primer fill, en 2.040 euros pel segon, en 3.672 en el tercer i en 4.182 euros per als quarts i següents. A més, aquesta xifra s'incrementa en 2.244 euros addicionals per cada fill menor de tres anys. Així i tot, l'Executiu entén que l'IRPF actual no beneficia prou a les famílies amb descendència. En la reforma fiscal que aprovarà el Govern i que entrarà en vigor el 2015 es contemplen més mesures en aquesta direcció. Els experts també coincideixen en la necessitat d'aplicar canvis tributaris que contrarestin " la reduïda taxa de natalitat". En principi, Hisenda pretén que les famílies amb fills siguin les principals beneficiàries de la reforma fiscal.

Els savis creuen que la mesura no tindria sentit en el context actual.

CEIM s'oposa a una hipotètica pujada de l'IVA

El president de CEIM i vicepresident de CEOE, Arturo Fernández, es va mostrar ahir contrari a la possibilitat que s'apugi l'IVA amb la reforma fiscal que podria emprendre el Govern basant-se en les conclusions del comitè d'experts triat per dissenyar un nou marc tributari. Els experts proposen passar del tots els productes que actualment estan gravats al 10 % al 21%, amb l'excepció de l'habitatge, l'hostaleria i el transport públic.

Això significa que els aliments elaborats - carn i peix, entre d'altres- patirien un increment d'onze punts en el tipus impositius. A més, els experts defensen que, en el futur, seria positiu dirigir cap a un tipus únic d'IVA. En el món acadèmic, l'opció d'elevar la fiscalitat indirecta i rebaixar la directiva té molt bona acollida. Fernández es va mostrar contrari a aquesta mesura perquè perjudicaria el consum. En qualsevol cas, el principal objectiu de la proposta de reforma fiscal és beneficiar l'estalvi intern.

El vicepresident de CEOE va assenyalar que la patronal està ultimant un informe en què analitza les propostes i que aviat donarà la seva opinió sobre aquestes conclusions per mitjà del seu president, Juan Rosell. En qualsevol cas, Fernández es va mostrar partidari de deixar exempt de l'impost sobre la renda als contribuents que guanyen menys de 12.000 euros, una proposta que va llançar el president del Govern, Mariano Rajoy, en l'últim debat sobre l'estat de la nació i que els experts reclamen ampliar a 14.000 euros.

Informació: Cinco Días

Una altra estructura d'estalvi és possible.

Amb gran part del patrimoni centrat en immobles o, si escau, comptes corrents, es fa indispensable que la reforma fiscal potenciï accions perquè l'estalvi de les famílies es dirigeixi a bon port, mirant a llarg termini.

Sonen tambors electorals, de manera que la maquinària de la reforma fiscal que sentiran els ciutadans espanyols en les seves butxaques a partir del 2015, any de la cita amb les urnes, ja s'ha posat en marxa. Bon compte d'això va dir el ministre d'Hisenda i Administracions Públiques, Cristóbal Montoro, en la interessant entrevista que públic aquesta mateixa revista fa uns dies (veure número 926, de 21 de febrer) i en la qual es dedicava un espai important a la fiscalitat de l'estalvi.

Les últimes dades publicades per Inverco vénen a donar suport a la tesi de la recuperació. La taxa d'estalvi de les llars espanyoles es va recuperar lleugerament, fins a arribar en el tercer trimestre del 2013 un 10,5 % de la renda disponible. I si es confirmen les bones previsions per a aquest exercici, és probable un lleuger creixement de la renda disponible de les famílies. Si a tot això se suma la hipotètica futura rebaixa de l' Impost de la Renda de les Persones Físiques (IRPF) de les rendes mitjanes que ha apuntat Montoro per << alliberar rendes i augmentar la capacitat d'estalvi >>, podem pensar que ben aviat Espanya estarà en condicions d'afrontar el desafiament de canviar el seu actual model d'estalvi , o bé seguir fent del totxo seu monocultiu financer particular.

MOLT EN HABITATGE I EN DIPÒSITS
La concentració en el sector immobiliari de l'estalvi de les famílies comporta riscos molt importants, com ho demostra el fet que els països amb una proporció superior d'actius immobiliaris en la seva estructura d'estalvi (com el cas d'Espanya), han patit un deteriorament major de la seva riquesa total davant d'aquells que assignaven una major proporció de la seva renda a l'adquisició d'actius financers. Actualment, vuit de cada deu euros de la riquesa financera de les famílies espanyoles estan en el totxo. I dels dos euros restants, un es troba en comptes corrents. Poc més espot dir per concloure que a Espanya s'estalvia malament.

Portem molts anys ponent tots els ous a la mateixa cistella amb el risc que això comporta. Invertir en immobles no permet realment a les famílies una diversificació adequada per mitigar els riscos. Per tant, quan les famílies inverteixen en immobles com estalvi per complementar les pensions, han de ser conscients que realitzen una inversió de risc. La caiguda del preu dels actius immobiliaris durant la crisi ha generat pèrdues importants del valor de la riquesa immobiliària de les llars espanyoles. En canvi, la riquesa financera neta ha baixat amb molta menys intensitat.

A la pèrdua de valor caldria afegir la fal·làcia de la liquiditat de l'actiu immobiliari, que ha calat en la ment dels espanyols com absoluta gràcies a la bombolla. Durant anys l'habitatge s'ha monetitzat gairebé instantàniament i amb una revaloració molt superior dels tipus d'interès, cosa molt poc habitual en aquest tipus d'actius.

DIRIGIR L'ESTRATÈGIA
Amb molt bon criteri, Cristóbal Montoro deia en la seva entrevista en aquesta mateixa publicació que << no cal centrar-se únicament en l'estímul fiscal ... La fiscalitat influeix, la motivació (l'estalvi), però no és determinant >>. I és cert, s'hauria de deixar d'apel·lar a la fiscalitat com a principal motiu d'estalvi per començar a esgrimir les dificultats econòmiques que trobaran els futurs jubilats (o aturats) en cas de no comptar amb estalvis suficients.

Ara bé, el que Montoro no ha de passar per alt és que la fiscalitat de l'estalvi s'orienta a aquest cap a un producte o cap a un altre. En mans de l'Executiu està virar l'estructura de l'estalvi de les famílies cap a esquemes més eficients i amb menys risc.

L'HABITATGE COM COMPLEMENT A LA PENSIÓ ÉS UNA INVERSIÓ DE RISC.

EN MANS DEL GOVERN ESTÀ VIRAR L'ESTALVI CAP ESQUEMES MÉS EFICIENTS.

Informació: Inversión

Actualitzar el contingut i deixar-se assessorar per tenir la millor assegurança.

Experts consultats per CF analitzen els canvis que s'han produït en l'assegurament de la farmàcia i recomanen revisar les pòlisses per aconseguir un major estalvi i estar protegits.

Una visió clara i real de tot el contingut que hi ha a la farmàcia sumat a un assessorament sostingut en el temps, i a la comprovació de què la pòlissa s'adapta a les necessitats actuals de la farmàcia, són els tres principals aspectes que han de tenir en compte els farmacèutics, i en què més fallen, per aconseguir la millor assegurança per la seva oficina, segons experts consultats per CF. Els especialistes assenyalen que, en els últims anys, amb l'entrada de noves tecnologies, com els robots dispensadors, l'augment de furts i robatoris, els canvis en la disposició de la farmàcia i l'increment de productes a preus elevats en l'estoc és recomanable revisar les pòlisses i el contingut que està declarat per evitar problemes en cas d'accident i aconseguir estalviar."

Les farmàcies han de tenir una assegurança multirisc que, sense ser obligatori, cal, per una banda assegura el continent (el local) i, de l'altra, el contingut. En aquest últim s'inclouen des dels fàrmacs, els aparells de refrigeració o els ordinadors, entre d'altres. Tot això ha d'estar perfectament assegurat i declarat en la pòlissa. Qualsevol modificació, tant d'augment com de reducció, s'ha de comunicar a la companyia. Si no es declaren, els farmacèutics poden tenir problemes de cobertura, sobretot amb elements més cars de la farmàcia. De la mateixa manera, les companyies hem d'estar contínuament actualitzat els productes per adaptar-los a les noves necessitats de les farmàcies", explica César Àlaba, director de Màrqueting i Clients de AMA Assegurances."Les farmàcies s'estan modernitzant i no és el mateix tenir una pòlissa que no s'ha modificat des del moment de la constitució que una amb el contingut actualitzat".

En aquest sentit, Miguel Martínez, responsable de la Corredoria d'Assegurances de Asefarma, destaca que és molt important que hi hagi una persona assessorant al farmacèutic. "Si la farmàcia és nova, al principi es posaran unes condicions que hem de revisar al cap de sis mesos, quan ja es podrà fer una idea de la tendència de funcionament, si té més anys, comprovar que tot està inclòs i revisar els canvis pot suposar un estalvi significatiu per al farmacèutic.

CANVIS QUE INFLUEIXEN
Entre els canvis que han provocat que les assegurances hagin evolucionat, Àlaba assenyala la inclusió de les noves tecnologies que encareixen la prima, en funció dels aparells que tingui, i la recepta electrònica. "Les farmàcies que la tinguin implantada han de comprovar que tenen coberta les possibles contingències davant un possible tall de subministrament elèctric. En AMA hem inclòs aquesta cobertura sense cap cost addicional per a totes les farmàcies assegurades", explica. "També és important que vigilin que la pòlissa inclou els elements externs, tant lluminosos com de senyalització, tipus la creu".

Altres factors que han marcat les últimes tendències en assegurances són els canvis en la disposició de l'estoc de la farmàcia. "S'ha passat de tenir tot darrere del taulell a exposar perquè el pacient ho vegi, això facilita els furts. També han augmentat els robatoris, pel que és important que en l'assegurança s'incloguin robatoris i furts", afegeix Martínez.

FACTORS A TENIR EN COMPTE EN EL SEU SEGUR
L'evolució de la botiga ha provocat que les pòlisses hagin d'adaptar.

DISTRIBUCIÓ
El canvi de la distribució de la farmàcia tendint a l'exposició de l'estoc perquè el pacient conegui els productes i afavorir la compra per impuls també ha provocat que augmenti la incidència dels furts a la botiga. És convenient que el farmacèutic conegui exactament què té en estoc i incloure'l en la pòlissa multirisc per estar assegurat davant els furts.

NOVES TECNOLOGIES
Les noves tecnologies tenen cada vegada més pes a la farmàcia, des d'ordinadors més complets fins robots dispensadors i aparells de refrigeració, entre altres, els farmacèutics els estan incorporant a la seva pràctica diària. Els especialistes recomanen actualitzar el contingut de la pòlissa amb les noves adquisicions i especifiquen que el valor d'aquests determina el preu de l'assegurança.

ROBATORIS
Segons els especialistes, en els últims anys ha augmentat la incidència de robatoris a la farmàcia. Un factor que influeix en el preu de l'assegurança és que la botiga tingui alarmes i un sistema de seguretat davant robatoris. Si la pòlissa no està actualitzada amb tots els components de la farmàcia i no inclou la cobertura antirobos, el farmacèutic no estaria bé protegit. Convé fer un seguiment.

RECEPTES
La implantació de la recepta electrònica ha provocat una evolució en la cobertura de les assegurances. A més de l'assegurament en paper han d'incloure factors com els errors de comunicació. D'altra banda, és important que el farmacèutic revisi el pic de receptes al mes i comunicar-ho a l'asseguradora si hi ha canvis per ajustar la pòlissa. D'aquesta manera el farmacèutic pot estalviar.

Cobertura per pèrdua d'activitat, vital.
Entre les coses que ha de tenir en compte el farmacèutic, és important que vigili que la pòlissa inclou cobertura per pèrdua de l'activitat i té una indemnització diària per la no obertura de la botiga en cas de sinistre.

Els metres quadrats de la farmàcia, la zona geogràfica on es troba (no és el mateix una farmàcia a Sant Sebastià que en un poble rural), el grau d'antiguitat de l'edifici, juntament amb factors com que tinguin sistema d'alarmes, el volum total d'estoc i de receptes, i el contingut global que hi ha a la farmàcia determinen que la pòlissa d'assegurances sigui més o menys econòmica.

Entre les coses que ha de tenir en compte el farmacèutic, a més d'assegurar-se incloure tots els objectes en el contingut de l'assegurança i actualitzar davant canvis, és important que vigili que la pòlissa inclou cobertura per pèrdua de l'activitat i té una indemnització diària per la no obertura de la botiga en cas de sinistre.

COMPTE AMB LES DADES
Un altre factor important, segons Salvador Serrano, responsable de l'Àrea de Protecció de Dades de PSN Sercon, és, complementant la pòlissa d'assegurança, tenir cura de la protecció de les dades davant la implantació de la recepta electrònica. "Segueixen convivint dades en paper amb les dades digitalitzats i per això s'han d'extremar les precaucions per salvaguardar la integritat de les dades, evitar accessos no autoritzats i conservar la informació", explica. "Per l'oficina de farmàcia és important complir amb l'obligació de realitzar les preceptives auditories cada dos anys i així portar al dia el compliment en aquest sentit".

Dues pòlisses obligatòries i una altra de "sentit comú " per estar protegit.
Per garantir que la farmàcia està plenament coberta davant possibles accidents el farmacèutic ha de disposar de tres pòlisses que estan entre l'obligatorietat i la recomanació.
Per garantir que la farmàcia està plenament coberta davant possibles accidents el farmacèutic ha de disposar de tres pòlisses que estan entre l'obligatorietat i la recomanació. La primera assegurança que han de tenir és l'assegurança de responsabilitat civil professional. " Aquesta assegurança de caràcter obligatori està implícit amb la col·legiació i és el que cobreix tant el farmacèutic com a la resta d'empleats", explica Miguel Martínez, responsable de la Corredoria d'Assegurances de Asefarma.

A més d'aquest, els titulars estan obligats, segons el conveni estatal vigent, a contractar una assegurança d'accidents per empleat. "Ha d'oferir cobertura a cadascun dels seus empleats sobre el risc d'accident, incloent-hi el produït initinere, la garantia serà de 35.000 euros per empleat", assenyala Jesús Jiménez, director comercial de Previsió Sanitària Nacional (PSN). "Les cobertures són les que marca el conveni, però en PSN, el beneficiari podrà disposar d'una bestreta de 3.000 euros en cas de mort a compte del capital assegurat. Un altre aspecte important és que l'assegurança és deduïble com a despesa per l'empresari".

PÒLISSA RECOMANADA
Finalment, Martínez recomana per " sentit comú " afegir una assegurança multirisc per protegir al titular davant robatoris o incendis entre d'altres.

D'altra banda, AMA Assegurances recorda que en el cas que la farmàcia tingui constituïda una societat per a productes annexos a la mateixa activitat de la farmàcia (cosmètics, òptica, ortopèdia, etc.), "El farmacèutic ha de tenir contractada una assegurança de responsabilitat civil professional per a aquesta societat que cobreixi l'activitat de la mateixa. Les persones jurídiques tenen també la seva pròpia responsabilitat".

Informació: Correo Farmacéutico

Estalviar amb la vista posada en la nova fiscalitat.

La reforma que prepara Hisenda portarà canvis per a l'estalvi i convé esperar abans de decidir.

La inversió ha estat sotmesa en els últims anys a una autèntica muntanya russa, no només per la intensitat dels vaivens dels mercats, sinó pels freqüents canvis en la fiscalitat. A l'hora de planificar l'estalvi i de triar un producte d'inversió, l'elecció de la fórmula adequada no passa només per les expectatives de rendibilitat i el càlcul dels riscos que es poden assumir, sinó també per l'estimació de l'impacte fiscal que haurà descomptat sobre els guanys.

La primera pujada d'impostos per a l'estalvi va entrar en vigor en l'exercici de 2010, quan el llavors Govern de José Luis Rodríguez Zapatero va eliminar el tipus únic del 18% per les plusvàlues i el va elevar al 19 % per als primers 6.000 euros i al 21 % per al que excedís d'aquesta quantia. El 2012, ja amb el Govern de Mariano Rajoy, va venir un nou canvi, pel qual es van establir tres trams amb caràcter general per als guanys patrimonials i els rendiments del capital: un gravamen del 21 % per als primers 6.000 euros, del 25% fins als 18.000 següents, i del 27% per al qual excedís de 24.000 euros.

I el 2013 es va establir una nova volta de rosca, per la qual es va fixar una fiscalitat diferent en funció del temps en què s'hagi generat la plusvàlua. Si es va obtenir a més d'un any, s'aplica el barem entre el 21 % i el 27%, segons la quantia, però si es va obtenir en menys d'un any, el gravamen és el marginal del contribuent, que també va patir forts augments, fins a arribar al 52% màxim a Madrid o el 56% en Catalunya.

El Govern prepara ara una reforma integral de l'IRPF, que anunciarà en les setmanes vinents, que sens dubte incidirà en la fiscalitat de l'estalvi i en la qual caldrà veure en quina mesura la tesi de l'incentiu fiscal al consum en una economia en feble recuperació conviurà amb l'incentiu fiscal a l'estalvi.

L'objectiu és recuperar al màxim grau possible la situació prèvia a 2012, ja que de fet aquests canvis es van plantejar com una modificació transitòria que hauria d'haver durat dos exercicis. La incertesa sobre quins seran els propers canvis és gran i la prudència aconsella no prendre decisions d'inversió o venda fins a conèixer les novetats.

Plans de pensions. El seu benefici fiscal és el gran reclam d'un producte a llarg termini i il·líquid, que només permet els reemborsaments previs a la jubilació en casos extrems de minusvalidesa o atur. Les aportacions a plans de pensions permeten la deducció directa en la base imposable de la declaració de la renda, encara que amb determinats límits: 10.000 euros anuals o el 30 % dels rendiments del treball o activitats econòmiques per als menors de 50 anys o 12.500 euros anuals o el 50 % dels rendiments esmentats a partir d'aquesta edat.

Aquest incentiu és especialment atractiu en els partícips de majors rendes, ja que aquell que s'hagi d'aplicar en el seu IRPF un tipus marginal màxim el 56% també gaudirà d'un estalvi en la mateixa proporció. No obstant això, la fiscalitat de les prestacions perd atractiu, ja que no tributen com la resta de productes d'estalvi- amb un gravamen que va del 21% al 27% - sinó al tipus marginal del partícip. L'equiparació del tractament fiscal dels plans de pensions a la resta de productes d'estalvi i inversió és una vella reivindicació del sector, que veu en la reforma de l'IRPF que ara cuina el Govern l'oportunitat per aquest canvi. No obstant això, no hi ha compromís més enllà del desig manifestat per l'administració d'incentivar el producte, amb modificacions que de moment apunten a establir comissions més baixes i a donar més liquiditat.

Una de les opcions sobre la taula, segons els suggeriments llançades pel comitè de savis que va triar Hisenda per dissenyar la reforma fiscal, preveu la creació d'un compte únic d'estalvi previsió, en què permetre els traspassos entre diferents productes sense peatge fiscal. Una idea que, d'altra banda, resultaria trencadora per al sector, ja que posaria a competir a uns productes amb altres i tindria serioses dificultats tècniques per a la seva posada en marxa.
I més enllà de la fiscalitat, l'estalviador no ha d'oblidar que en una aposta a llarg termini com és la dels plans de pensions, resulten clau les comissions i la rendibilitat assolida pel producte. Mirant enrere, el pla de pensions més rendible és el Citiplan II, de renda variable, amb una rendibilitat anual durant els últims 20 anys del 6,79 %.

Fons d'inversió. Fan valer el seu atractiu fiscal en els moments de major convulsió en els mercats. La inversió en fons permet al partícip realitzar traspassos d'un producte a un altre sense tributar i deixar el moment de retre comptes amb Hisenda per al moment del reemborsament. Així, en un entorn d'extrema volatilitat, l'inversor bé pot traslladar el seu estalvi des d'un fons de Borsa per un garantit, si fos el cas, sense tributar per les plusvàlues acumulades fins llavors.

Els guanys patrimonials dels fons d'inversió tributen a un gravamen d'entre el 21% i el 27%, en aquest últim cas quan la plusvàlua excedeix dels 24.000 euros. Si l'objectiu de la reforma és tornar la fiscalitat de l'estalvi als nivells previs a la pujada que va entrar en vigor el 2012, tot apunta que es reduirà el gravamen del 27 % que ara regeix per als guanys que excedeixen aquests 24.000 euros. Sí que és probable que es mantingui sense canvis el tractament fiscal diferent per a les plusvàlues en funció de la seva antiguitat, de manera que es consolidaria el règim que regia amb anterioritat a 2007. Seria la fórmula amb la qual seguir penalitzant a efectes fiscals la inversió borsària més especulativa, pròpia d'inversors institucionals i hedge funds, i d'afavorir la inversió amb criteris de major estabilitat i mires a llarg termini. Tanmateix, si es redueixen els trams de l'IRPF i hi ha per tant rebaixes en els tipus marginals màxims del contribuent, també milloraria el tractament fiscal per als guanys obtinguts en menys de dotze mesos. Ara poden arribar a gravar a un màxim del 56%.

Dipòsits i deute. Els temps de les grans rendibilitats dels dipòsits ja van passar i els rendiments més atractius amb prou feines superen el 2%. Els dipòsits a curt, a més d'acusar més la rebaixa de remuneració que provoca la caiguda de tipus d'interès i la cura dels bancs per mantenir els seus marges, afronten també una fiscalitat més desfavorable, ja que el seu guany- considerada com a rendiment del capital - es grava al marginal del contribuent si és a menys d'un any, igual que succeeix amb el deute. Però el nou escenari per planificar l'estalvi a efectes fiscals no acabarà de definir fins a les pròximes setmanes.

Informació: Cinco Días

Hisenda baralla desgravar les despeses en salut.

El Govern podria recuperar la deducció sanitària que va estar vigent fins a 1998 com una mesura de suport a les famílies, però limitant el seu impacte en la recaptació, com proposa el IDIS.

La proposta fiscal esbossada fins ara pel president de l'Executiu, Mariano Rajoy, es limita a elevar significativament els mínims personals per fills i per la cura de majors o dependents, és a dir, la part de renda dels contribuents que no tributa, que pot ampliar a les despeses en sanitat o en educació.

Està ara per veure com es concreten aquestes intencions a la butxaca de les famílies. El Consell de Ministres analitzarà el 14 de març l'informe elaborat pels experts sobre la reforma fiscal que s'aprovarà al juny per entrar en vigor el 2015, any d'eleccions generals, segons planeja el Govern. L'impacte econòmic de la desgravació sanitària per a les arques de l'Estat serà un dels grans esculls d'una mesura que sí que han introduït Balears, Cantàbria i Aragó, ja que l'Executiu està obligat a rebaixar la despesa pública en 7.000 milions d'euros aquest any per complir amb l'objectiu de dèficit del 5,8 per cent. Tenint en compte el que ha passat entre 1990 i 1998, quan es va introduir una desgravació del 15 per cent de totes les despeses sanitàries del contribuent, l'import de les deduccions es podria multiplicar per quatre. Durant aquest període, el nombre de contribuents privats que sol·licitar deduccions relacionades amb despeses per malaltia es va incrementar des dels 2.400.000-7.100.000 de contribuents, mentre que la quantitat deduïda va pujar de 173,5 milions d' euros a principis dels noranta a 656.500.000 d'euros el 1998, segons dades de l'Institut per al Desenvolupament i Integració de la Sanitat (IDIS).

A la vista del fort impacte en la recaptació, el Govern presidit llavors per Aznar va eliminar les deduccions però va introduir nous avantatges per a la contractació d'assegurances mèdiques col·lectives per part de les empreses, de manera que es va desplaçar la demanda d'assegurances dels particulars a l'assegurança col·lectiva. Precisament ara es va a desfer el camí, ja que l'Executiu va acordar al desembre eliminar els avantatges fiscals que empreses i treballadors gaudeixen per les assegurances de salut col·lectives. Aquesta mesura, que obliga a cotitzar a la Seguretat Social per les assegurances de salut col·lectives, elevarà els costos laborals de les empreses en 142 euros a l'any per treballador i per als empleats suposarà una aportació addicional de 30 euros, segons va avançar elEconomista Sanitat.

El IDIS aposta per una via intermèdia en la proposta que ha remès al Govern. L'associació que agrupa les principals empreses del sector assegurador planteja "salvaguardar la deducció que gaudeixen les empreses en l'actualitat en la contractació d' assegurances col·lectives i incentivar als contribuents amb rendes baixes que subscriuen una pòlissa individual d'assegurances de salut i assistència sanitària" segons explica el seu secretari general, Juan Abarca. Aquesta associació ja va mantenir una reunió amb Montoro al setembre, on va presentar la seva proposta de desgravació fiscal a les rendes inferiors a 30.000 euros a l'any en les assegurances mèdiques i que suposen prop del 30 per cent del total d'asseguradors. Abarca considera que començar per les assegurances és una forma de controlar millor l'abast de la deducció i subratlla, en qualsevol cas, que l'assegurança medica és un "copagament voluntari que assumeix el particular i que estalvia al Sistema Nacional de Salut".

El que està pendent de confirmar és si la pèrdua en la recaptació per les rebaixes tributàries que s'inclouran en la reforma fiscal es compensen, com preveu l'Executiu, gràcies al creixement de l'economia i l'ampliació del nombre de contribuents.

El IDIS creu que sí i calcula que un incentiu fiscal del 15 per cent sobre el cost d'una prima individual de salut podria suposar per al sector assegurador un creixement del nombre d'assegurats que se situaria entre el 5 per cent i el 15 per cent. Aquest increment d'activitat es traduiria en més ocupació 5653 nous llocs, segons calcula l'IDIS - i un estalvi de recursos en la sanitat pública. L'impacte sobre la recaptació oscil·laria entre els 155 i 200 milions d'euros, que es reduiria a 129 milions pels seus efectes positius sobre l'ocupació i la tributació , sense comptar la reducció de la despesa pública en sanitat , mentre que l'estalvi per a una família mitjana de tres integrants ascendiria a 310 euros anuals .

Despesa en salut de les famílies.
Les famílies espanyoles van gastar en salut 16.229.000 d'euros el 2012, segons l'última dada de l'Enquesta de Pressupostos Familiars, 447 milions d' euros més que l'any anterior, tot i que encara per sota dels 17.138.000 desemborsats el 2008. Les dades de 2012 inclouen només de forma parcial l'impacte que ha tingut la pujada del copagament.

Balears, Cantàbria i Aragó ja han tornat a implantar aquesta deducció en les assegurances de salut.